Банки примеряются к синдикатам
01:05 07 ноября, 2014
889
1 стр_Жамишев

В начале 2000-х казахстанские банки охотно использовали такой инструмент кредитования, как зарубежные синдицированные займы. Их предоставляли им, как правило, несколько финансовых институтов — банков, фондов. Это позволяло кредиторам минимизировать свои риски. Ну а казахстанским банкам — привлекать на международных рынках среднесрочные и долгосрочные ресурсы под низкие проценты, а затем кредитовать реальный сектор экономики или рефинансировать собственные старые кредиты.

Алевтина ДОНСКИХ, специально для «Делового Казахстана»

Пора этого «синдицированного рая» прекратилась с наступлением мирового финансового кризиса. В силу известных причин доступ отечественных банков к зарубежным капиталам значительно усложнился. Но хорошее «послевкусие» синдикации сохранилось, поскольку сам по себе инструмент, позволяющий предоставлять длинные деньги «вскладчину», разделив риски с партнерами, обладает рядом преимуществ.
Другое дело, что сами казахстанские банки его практически не применяли. Председатель правления АО «Банк развития Казахстана» Болат Жамишев припомнил из отечественной практики лишь один случай
отечественного финансового синдиката. И припомнил то — по случаю. А сейчас именно БРК выступил с инициативой попробовать этот инструмент в нынешних условиях. Банк подготовил концепцию синдицированного проектного финансирования в рамках второй пятилетки ФИИР и предложил ее 22-м коммерческим банкам. К концепции предлагался и реальный портфель БРК из 25 потенциальных проектов общей стоимостью 5 млрд долларов. Причем18 проектов из этого портфеля приходятся на обрабатывающую промышленность.
Встреча банкиров с руководством БРК по этому поводу состоялась в Алматы. После чего Болат Жамишев поделился с журналистами информацией о проекте и переговорах, заметив сразу, что банки проявили к предложению хороший практический интерес. Правда, пока банкир не назвал ни конкретные банки, ни проекты, ни суммы, ни сроки. Пообещав лишь, по мере заключения реальных договоров, сообщать о них общественности.
Чем же выгодны синдицированные займы? Во-первых, тем, что они позволяют финансировать крупные промышленные, а также инфраструктурные проекты, для которых требуются значительные по сумме и продолжительные по срокам денежные ресурсы. Большинству банков, особенно с учетом серьезного портфеля просроченных займов (NPL), такие объемы денег выдавать проблематично. Да и риски высоки. БРК признает, что при наличии достаточных и длинных средств, также предпочел бы формат софинансирования. Поскольку коммерческие банки имеют хорошо развитую филиальную сеть, большую клиентскую базу, выстроенную систему риск-менеджмента, а также большой опыт экспертизы проектов. Чем сам БРК похвастаться не может. Ну а у банков второго уровня интерес в том, что они не имеют такого объема длинных и недорогих кредитных ресурсов, как БРК.
— Софинансирование крупных проектов — в интересах как заемщиков, так и банков, — уверен Б. Жамишев. — Поскольку в этом случае возможности одного финансового института расширяются возможностями другого. Нам важна вовлеченность банков в разделение рисков и экспертизу проектов. Банкам — возможность привлечения к интересному, но капиталоемкому проекту, дополнительных длинных и недорогих средств.
Причем от казахстанского партнера. То есть, подписавшись на софинансирование проекта, банки-партнеры могут провести их совместную экспертизу, оценить риски. Финансовое же участие партнеров в проекте будет определяться в каждом конкретном случае индивидуально. Важное примечание: финансироваться такие проекты будут в соответствии с требованиями, критериями БРК. Вне зависимости от того, чей клиент — Банка развития или банка второго уровня. Одним из обязательных условий финансирования проекта является взнос заемщика в финансирование проекта 20% от общего объема его собственных средств. БРК и коммерческий банк — партнер предоставляют клиенту остальные 80% суммы. Болат Жамишев также пояснил, что БРК будет внимательно отслеживать ставки банков второго уровня — участников синдиката.
— С тем, чтобы более высокий эффект, который обеспечивается Банком развития Казахстана за счет длинных дешевых средств, не
изымался за счет неоправданно высоких ставок банков второго уровня, — сказал Б. Жамишев. — Их ставки должны быть конкурентоспособны и приемлемы для финансирования конкретного проекта.
Заинтересованность банков второго уровня в таком софинансировании обоюдная, считает Болат Жамишев. Встреча с коллегами его в этом убедила. И на брифинге для СМИ он привел свои доводы.
— БРК заинтересован в том, чтобы улучшить экспертизу проектов, всесторонне оценивать риски, — вновь подчеркнул банкир. — Совместная экспертиза проектов нашим банком и банками второго уровня позволит это сделать. Предлагая программу софинансирования, БРК выполняет в полной мере свою миссию банка развития, поскольку может оперативнее предоставлять бизнесу средства более дешевые и долгосрочные. Кроме того, мы тем самым повышаем возможности и всей финансовой системы в целом.
Стать заемщиком банковского синдиката с участием Банка развития Казахстана могут те клиенты, заявки которых уже рассматриваются БРК. Ими также могут быть и клиенты банков второго уровня. А также новые клиенты — при соответствии их проектов стратегии, миссии БРК. Когда банки примут предложение БРК, то партнеры совместно отработают, какие из проектов конкретного БВУ они смогут вместе профинансировать.
Напомним, что АО «Банк развития Казахстана» — национальный институт развития по модернизации и развитию несырьевого и инфраструктурного секторов экономики Казахстана. БРК входит в структуру АО «Национальный управляющий холдинг «Байтерек». Основные направления деятельности банка — развитие производственной инфраструктуры и обрабатывающей промышленности, содействие и привлечение внешних и внутренних инвестиций в экономику страны. БРК выступает одним из крупнейших инвестиционных операторов государственной программы форсированного индустриально-инновационного развития. Основной целью стратегии развития БРК на 2014-2023 годы является инвестирование не менее 3,4 трлн тенге в обрабатывающие производства и инфраструктуру.
Болат Жамишев пояснил, что в проектах софинансирования, большая часть инвестиционных затрат будет приходиться на БРК. А необходимый клиенту оборотный капитал будут финансировать коммерческие банки. При этом финансист высказал пожелание, чтобы коммерческие банки также участвовали и в финансировании капитальных затрат.
Что касается сроков кредитования проектов по принципу софинансирования, то он предполагается до 20 лет. Ставки — средние по БРК и приемлемые для клиентов. Болат Жамишев уверен в перспективности такой формы финансирования экономики. Поэтому БРК и представители коммерческих банков намерены обратиться в Нацбанк с тем, чтобы инициировать отработку правового вопроса создания синдикатов.

Теги: