В Казахстане за полгода на 64% выросло количество субсчетов, зарегистрированных в системе учета Центрального депозитария ценных бумаг Казахстана. Сейчас здесь открыто около 367 тысяч счетов. Большая часть среди открывших брокерские счета – молодые розничные инвесторы в возрасте 18-24 лет. Как будет развиваться Центральный депозитарий, нашему изданию рассказал председатель правления АО «Центральный депозитарий ценных бумаг» Адиль МУХАМЕДЖАНОВ.
– Президент подписал поправки в законодательство, регулирующее рынок ценных бумаг. Что изменится в работе Центрального депозитария?
– Согласно поправкам, внесенным законом от 12 июля этого года, в работу Центрального депозитария (ЦД) будет внесен ряд изменений. Во-первых, ЦД станет единым платежным агентом по выплате номинальной стоимости негосударственных облигаций при их погашении и последнего купонного вознаграждения для всех эмитентов негосударственных облигаций (за исключением эмитентов, обладающих лицензией на осуществление банковских переводных операций). После погашения негосударственных облигаций ЦД должен будет уведомлять уполномоченный орган о погашении эмитентом негосударственных облигаций.
Во-вторых, расширится перечень невостребованных активов, которые аккумулируются Центральным депозитарием, подлежащих возврату не идентифицированным («потерянным») держателям ценных бумаг.
ЦД, помимо тех невостребованных денег, которые в настоящее время им учитываются согласно действующему законодательству (дивиденды и деньги, полученные от выкупа акций в соответствии со статьей 25-1 Закона РК «Об акционерных обществах»), будет дополнительно аккумулировать и учитывать на счете для учета невостребованных денег:
- деньги, подлежащие выплате в рамках распределения имущества ликвидируемого общества между акционерами такому акционеру, сведения об актуальных реквизитах которого отсутствуют у ликвидируемого общества и (или) в системе учета Центрального депозитария и его депонентов;
- суммы выплат, причитающиеся держателям негосударственных облигаций при выплате дохода по ценным бумагам при погашении облигаций (в случае наличия не идентифицированных («потерянных») держателей облигаций).
В-третьих, для обеспечения сохранности и доходности по невостребованным деньгам, учитываемых Центральным депозитарием, предусматривается, что данные активы будут инвестироваться Национальным банком на основании договора о доверительном управлении с ЦД. Предполагается, что инвестиционный доход за минусом комиссии будет распределяться пропорционально остаткам невостребованных денег по счетам «потерянных» держателей.
В-четвертых, Центральный депозитарий сможет осуществлять выпуск казахстанских депозитарных расписок при наличии соответствующих запросов от участников рынка ценных бумаг.
Еще одна новация: при Центральном депозитарии будет сформирован консультативный совет – коллегиальный консультативно-совещательный орган, представляющий интересы клиентов ЦД. Создание консультативного совета предусмотрено по аналогии с международной практикой (Euroclear, Clearstream, Monte Titoli и т.д.) для рассмотрения отдельных вопросов, затрагивающих интересы пользователей услуг Центрального депозитария.
Также ЦД будет вместо эмитентов раскрывать на интернет-ресурсе Депозитария финансовой отчетности следующие сведения об эмитенте:
- изменениях в составе акционеров, владеющих десятью и более процентами голосующих акций эмитента;
- конвертировании ценных бумаг и (или) иных денежных обязательств акционерного общества в простые акции акционерного общества;
- обмене размещенных акций акционерного общества одного вида на акции данного акционерного общества другого вида;
- дроблении акций.
– Управляющие инвестиционным портфелем (в мире принят термин «инвестбанки») жалуются на небольшое количество кастодианов. У них есть идея наделить Центральный депозитарий функциями кастодиана. Это возможно? Как вы относитесь к этой идее?
– Действительно, текущее состояние рынка ценных бумаг Казахстана характеризуется небольшим количеством кастодианов. По данным АРРФР по состоянию на 1 июня 2022 года, из 22 банков второго уровня функции кастодиана исполняют девять банков.
Согласно Правилам осуществления кастодиальной деятельности на рынке ценных бумаг Казахстана, кастодиан – это профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий учет финансовых инструментов и денег клиентов и подтверждение прав по ним, хранение документарных финансовых инструментов клиентов с принятием на себя обязательств по их сохранности и иную деятельность в соответствии с законодательными актами РК и НБ РК.
С 2020 года ЦД совместно с регулятором целенаправленно принимаются меры по развитию кастодиальных услуг на базе нашего депозитария. Уже сегодня Центральный депозитарий исполняет большую часть функций кастодиана и предоставляет своим клиентам такие функции как:
- открытие банковских и лицевых счетов депонентам ЦД в отношении денег, ценных бумаг и иных финансовых инструментов;
- обеспечение раздельного учета денег, ценных бумаг и иных финансовых инструментов;
- оказание услуг номинального держания;
- выполнение функций платежного агента по сделкам с ценными бумагами и иными финансовыми инструментами;
- регистрация сделок и операций с ценными бумагами, переданными на обслуживание в ЦД, подтверждение прав по данным ценным бумагам;
- получение дохода по ценным бумагам и иным финансовым инструментам, переданным на обслуживание, и зачисление их на счета клиентов;
- передача информации клиенту по поручению эмитента;
- хранение документарных ценных бумаг и иных финансовых инструментов, выпущенных в документарной форме.
Вместе с тем в настоящее время существует ряд функций, которые находятся исключительно в компетенции банков-кастодианов. К таким функциям можно причислить хранение пенсионных активов ЕНПФ, хранение активов инвестиционных фондов и специальных финансовых компаний, контроль целевого использования данных активов, их учет и оценка/переоценка.
В международной практике реализация данных функций традиционно относится исключительно к функциям кастодианов и, как правило, не осуществляется центральными депозитариями.
Ирина ЛЕДОВСКИХ
