Отбасы банк выводит на рынок социальные облигации для финансирования льготной ипотечной программы
Ведущий оператор ипотечного рынка – Отбасы банк объявил о предстоящем размещении социальных облигаций на 300 млрд тенге. 4 июля 2024 года АРРФР зарегистрировало выпуск социальных облигаций Отбасы Банка, выпущенных в соответствии с принципами ESG. Облигации будут размещаться тремя траншами в течении этого года. Статус социальных облигаций говорит, что банк осуществляет заимствование для решения социальной проблемы. В отношении Отбасы банка – это предоставление льготных кредитов социально уязвимым слоям населения. 33% кредитного портфеля банка составляют социальные выдачи, где идет таргетирование клиентов с приоритетом выбора социально-уязвимых лиц.
Выступая на Дне эмитента глава Отбасы банка Ляззат Ибрагимова напомнила миссию Отбасы банка – укрепляем чувство Родины, обеспечивая семьи собственным жильем, повышая долгосрочное благосостояние.
Отбасы банк был создан более 20 лет назад с учетом мирового опыта развития системы жилищных сбережений и является ядром системы жилищных сбережений в Казахстане, прежде всего реализовывая большой объем социальных программ для населения. Банк ставит перед собой цель стать одним из ведущих банков страны по активам и одним из ведущих работодателей в банковском секторе. В настоящий момент 29,2% экономически активного населения является клиентами Отбасы банка. По объему кредитного портфеля он занимает 54% ипотечного рынка.
Полученные средства пойдут на финансирование программы «Наурыз», она была анонсирована президентом страны в марте этого года. В программе участвуют молодые семьи, военнослужащие, вкладчики банка, жители моногородов и сельских населенных пунктов. Согласно параметрам программы, минимальная сумма займа (включая сумму на ремонт жилья) составляет до 36 млн тенге для Астана и Алматы, и до 30 млн тенге для остальных регионов РК. Ставка вознаграждения по займу составит для социально-уязвимых лиц - 7%, для остальных - 9%. В рамках программы «Наурыз» предоставляются предварительные займы.
«Чтобы защитить интересы наших вкладчиков в рамках программы, нам пришлось серьезно поработать в последние четыре месяца, чтобы не случилось роста цен и давления на инфляцию. Мы доработали наш портал Баспана маркет, на котором застройщики, которые хотят предложить свою недвижимость в рамках программы, подписали с нами открытое публичное соглашение. В котором берут на себя обязательства в течении года не взинчивать цену на квадратный метр» Ляззат Ибрагимова
Госпрограммы – драйвер ипотечного спроса
В Казахстане до сих пор остается высоким спрос на собственное жилье со стороны населения. В будущем спрос сохранится, так как он обеспечен позитивным демографическим трендом. Другим драйвером спроса остаются ипотечные госпрограммы. Как отмечает Ляззат Ибрагимова, в Казахстане катастрофически недофинансирован огромный объем ипотеки: сколько бы Отбасы банк не выдавал займов, на них все равно сохраняется стабильный спрос. За последние 10 лет у банка вырос кредитный портфель и количество вкладчиков, а также чистая прибыль. Доля в совокупной ипотеке выросла в 2,6 раза, при этом уровень просрочки остается на рекордно низом уровне (0,10%). Банк увеличил в более чем 5 раз количество участников сберегательной системы, что говорит о росте популярности системы жилищных сбережений. Почти в каждой семье есть человек, либо открывший депозит в Отбасы банке, либо взявший кредит. В 2016 году банк занимал 27% от совокупного ипотечного портфеля, в 2023 году – 55%.
Финансовые показатели подтверждают высокий кредитный статус Отбасы банка как эмитента облигаций. Банк отличается рядом уникальных характеристик. Так, у Отбасы банка отсутствует валютная позиция. Иными словами, банк не беспокоят скачки валютного курса – все его операции проходят в тенге. У банка низкая чувствительность к процентному риску, так как он предлагает фиксированную ставку по депозиту и по всем кредитным продуктам. Это дает возможность иметь постоянный денежный поток для погашения обязательств. Отбасы банк практически не имеет инвестиционный риск – он вкладывает свободные деньги в надежные финансовые инструменты.
Банк имеет низкий риск ликвидности. Законодательно все кредиты банка любому клиенту из депозитного портфеля выдаются при условии наличия у клиента на депозите 50% от суммы кредита. Остальные продукты, где сумма депозита по отношению к кредиту меньше 50%, выдаются из собственного капитала или привлеченных средств. За счет востребованности своих продуктов, Отбасы банк имеет возможность выбирать лучших клиентов, что позитивно сказывается на качестве его кредитного портфеля.
«Самый главный показатель, который дает нам сегодня достаточно спокойно заверять, что все наши средства, которые мы разместили в облигациях будут возвращены, это самый низкий уровень NPL среди БВУ – 0,10%. Это дает нам возможность получить самые высокие рейтинги от международных рейтинговых агентств» Ляззат Ибрагимова
В настоящий момент кредитный рейтинг Отбасы банка аналогичен страновому рейтингу Казахстана: по оценке агентства Fitch – ВВВ (Стабильный), агентства Moody's – Ваа2 (Позитивный).
В последнее время Отбасы банк более активно развивает накопительную часть своих продуктов. «Процент по депозиту не менялся и составляет 2% годовых. Размер государственной премии 20%, ежегодно начисляется на сумму, не превышающую 200 МРП», - отмечает Ляззат Ибрагимова. По ее словам, чтобы развивать классическую функцию сберегательных займов банк постепенно вводит параметры, которые дают возможность удлинять срок, в рамках которого банк начисляет проценты по депозиту, а также только при определенном значении оценочного показателя выдавать кредиты. С 15 февраля 2024 года минимальное значение оценочного показателя для получения промежуточного займа увеличилось до пяти, "но тем не менее, спрос на кредиты все равно огромный".
Банк продолжает оставаться качественным активом для акционера – холдинга «Байтерек». Возвратность капитала у банка в 2023 году составила – 27,9, чистая прибыль выросла до 148 млрд тенге, в том числе за счет достаточно успешного размещения свободных средств. Активы банка приближаются к 4 трлн тенге, кредитный портфель составляет 3,197 млрд тенге, депозитная база – 2,331 млрд тенге, количество клиентов – 2 832 тыс. человек. Банк активно выплачивает дивиденды. По итогам 2023 года было Единственным Акционером - АО «НУХ «Байтерек» было принято решение о выплате 30% от чистой прибыли или примерно 44,2 млрд тенге.
